State Street Global Markets, Ekim ayında uzun vadeli yatırımcılar arasında riskten kaçınmanın büyük ölçüde Orta Doğu’da devam eden çatışmalar nedeniyle arttığını bildirdi. Firmanın ekim ayı raporunda, Risk İştahı Endeksi’nde önemli bir düşüş ve varlık dağılımında değişiklik olduğu, nakit varlıkların arttığı, hisse senedi varlıklarının ise son 29 ayın en düşük seviyesine gerilediği vurgulandı.
Kurumsal yatırımcı davranışını ölçen Risk İştahı Endeksi, artan riskten kaçınmanın yansıması olarak Eylül ortası ve Ekim aylarında -0,18’den -0,55’e düştü. Raporda ayrıca bu endeksi şekillendiren yirmi iki faktörde riske maruz kalma oranında %55’lik bir azalma olduğu belirtildi.
Yatırımcı duyarlılığındaki bu değişim, varlık tahsisindeki değişikliklerle de kanıtlandı. Nakit varlıklar Mart 2022’den bu yana %6’nın üzerinde önemli bir artış göstererek %21,1’e ulaştı. Bu arada hisse senedi varlıkları %50,5 düşerek iki yılı aşkın sürenin en düşük noktasına ulaştı. Sabit gelir de azalarak %28,3’e düştü.
Bu düşüşe rağmen, hisse senedi varlıkları hâlâ tarihsel ortalamalarının üzerinde, bu da yatırımcıların bilinmeyen piyasa koşullarında gezinmeye devam etmesiyle nakde daha fazla dönüşme potansiyeline işaret ediyor.
State Street Global Markets’tan Michael Metcalfe, yatırımcıların %55’inin risklerini azaltmasıyla birden fazla varlık sınıfında risk azaltmanın tutarlı olduğunu vurguladı. Ayrıca borsada Kasım ayına olumlu bir başlangıç yapılmasına rağmen aşırı iyimserliğe karşı uyarıda bulundu ve nakde yönelme nedeniyle hisse senedi varlıklarındaki potansiyel kırılganlıklara dikkat çekti.
Orta Doğu’da artan çatışmalar ve faiz indirimlerine ilişkin endişeler, yatırımcılar arasında riskten kaçınmanın artmasına neden olan ana etkenler olarak belirlendi. Dolayısıyla jeopolitik ve ekonomik belirsizliklerin devam etmesi durumunda bu eğilimin devam etmesi bekleniyor.
Bu makale yapay zeka yardımıyla oluşturulmuş, bir editör tarafından çevrilmiş ve incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şartlar ve Koşullarımıza bakın.
